Appel à projets de recherche de l’Institut Europlace de Finance
Fondation reconnue d’utilité publique depuis 2005, l’Institut Europlace de Finance (EIF) a pour ambition de...
Actualités
Market Microstructure: confronting many viewpoints – 10th to 13th December 2012 Paris
After the success of the first edition of "Market Microstructure: confronting many viewpoints" in December...
Colloque CEPII / Groupama AM : “Remettre la finance au service de la croissance de long terme”
Le CEPII et Groupama AM organise le colloque annuel "Remettre la finance au service de...
RunMyCode : Faciliter le transfert technologique du monde académique vers les professionnels
Lancé après plus d’un an de développement, le site internet RunMyCode.org a pour vocation la...
Comment expliquer le faible recours à l’Aide Complémentaire Santé?
Ce mois ci, la lettre du cahier n° 11 de la chaire santé, aborde un...
Spécial RIO+20 – Contribution de la Chaire Economie du Climat :”La croissance verte : de l’intention à la mise en œuvre”
A l’occasion du sommet Rio+20, il sera question de la « Croissance verte ». La...
Pollution de l’air, traitements médicaux : comment le décideur public doit-il évaluer les préférences individuelles des citoyens ?
Beaucoup de politiques publiques investissent dans la production de biens dits « non-marchands » car...
High Frequency Lead/lag Relationships Empirical facts
Lead/lag relationships are an important stylized fact at high frequency. Some assets follow the path...
Granularity Adjustment for Risk Measures: Systematic vs Unsystematic Risks
The granularity principle [Gordy (2003)] allows for closed form expressions of the risk measures of...
Allocating Systematic and Unsystematic Risks in a Regulatory Perspective
This paper discusses the contributions of financial entities to a global reserve from a regulatory...
Clearing, counterparty risk and aggregate risk
We study the optimal design of clearing systems, focusing on counterparty risk insurance and prevention....
When Market Illiquidity Generates Volume
In this paper, we develop an extended framework of the daily return-volume relationship which incorporates...